Em 2021, a distância entre vencedores e perdedores de moda aumentará ainda mais, criando as condições para uma onda de consolidação no setor, de acordo com um relatório conjunto da consultoria McKinsey e da publicação comercial Business of Fashion (BoF).
As empresas com balanços saudáveis estarão à procura de empresas menores e rivais hesitantes que possam alcançar. Ao mesmo tempo, espera-se que os clientes gastem menos com roupas, enquanto as empresas planejam cortar suas gamas de produtos para reduzir a complexidade de suas operações e se concentrar no que têm certeza de que podem vender. Em muitos aspectos, a indústria como um todo está à beira de uma contração.
Não será um ano fácil. Embora grande parte da indústria tenha começado a se recuperar da primeira rodada de bloqueios globais mais rapidamente do que a McKinsey esperava e vacinas estejam começando a ser lançadas em vários países, novos casos de Covid-19 estão aumentando em diferentes regiões e levará algum tempo . antes que as populações desenvolvam uma imunidade suficientemente estendida para retornar a vida ao normal. Grande parte da economia mundial verá um declínio no crescimento. Com a incerteza persistente e o poder de compra reduzido, a demanda por roupas entre os compradores provavelmente diminuirá.
A McKinsey prevê que as vendas da indústria da moda em 2021 ficarão 15% abaixo dos níveis de 2019. Além disso, prevê que a indústria não verá uma recuperação total até o terceiro trimestre de 2022, no mínimo. Se a Covid-19 se revelar mais difícil de controlar do que o previsto, pode demorar até o final de 2023.
Nesse ambiente, haverá mais fechamentos de lojas, mais cortes de empregos e mais falências no ramo da moda. No entanto, nem todas as empresas sentirão a recessão igualmente.
Mesmo antes de 2020, um grupo cada vez menor de empresas de moda gerava todos os ganhos econômicos do setor, uma medida semelhante aos ganhos regulares que também leva em conta o custo de capital de uma empresa para avaliar quanto está investindo para gerar. Seu desempenho. Em suma, a maioria das empresas de moda perdeu dinheiro ou não obteve lucro com seus investimentos. A pandemia apenas agravou a situação. Embora tenha tropeçado até mesmo os fortes, mancou completamente muitos dos fracos.
Até agora, os mais difíceis foram as empresas de luxo, varejistas online, redes de descontos e fabricantes de roupas esportivas. Empresas com alta proporção de vendas na Ásia, especialmente na China, onde as vendas estão aumentando, também estão superando a concorrência.
Mas todos estarão em busca de estratégias para navegar neste ano desafiador. Uma opção popular será reduzir a gama de produtos que vendem. Ao longo dos anos, muitas empresas expandiram seus sortimentos, oferecendo estilos mais individualizados em mais categorias e com mais variações, como opções de cores diferentes. Porém, mais produtos significam mais complexidade na cadeia de suprimentos, e quanto mais as empresas se afastam de seus produtos principais, maiores são as chances de cometer falhas que não se conectam com os clientes. Dos 290 executivos da indústria da moda pesquisados pela McKinsey e BoF, 61% planejavam reduzir o número de produtos diferentes que vendem para evitar o excesso de estoque. Empresas como Nike e Coach já começaram seus esforços para agilizar.
Não importa o que aconteça, muitas empresas precisarão de apoio financeiro, criando oportunidades para predadores maiores e firmas de private equity. Durante uma palestra em 2 de dezembro na conferência anual Voices do BoF, Achim Berg, diretor global de moda e luxo da McKinsey, previu uma “consolidação maciça” nos primeiros dois trimestres de 2021. Ele disse que, embora atualmente seja difícil para as mulheres Empresas obtendo consultoria ou investidores para aprovar negócios na situação atual, que deve mudar à medida que as condições de pandemia melhorarem. Assim que os níveis de vacinação subirem e o clima finalmente esquentar, reduzindo os níveis de infecção, “acho que alguns dos investidores … ficarão corajosos”, disse ele.
“Em segundo lugar, esperamos que muitos governos em algum momento comecem a reduzir o apoio que fornecem”, acrescentou. “Naquele momento, e com o fim disso em vista, a consolidação vai se desenrolar.”
Enquanto isso, algumas aquisições já estão começando à medida que as empresas adquirem selos saudáveis, mas menores, que lhes dão a oportunidade de se expandir. A VF Corp comprou recentemente a Supreme, a Moncler adquiriu a Stone Island e agora a JD Sports, maior varejista de roupas esportivas do Reino Unido, anunciou a compra da varejista americana Shoe Palace.
No final de 2021, a indústria da moda estará muito diferente do que era no ano anterior. A pandemia parece estar mudando os hábitos de compra dos consumidores a longo prazo. As empresas precisam responder investindo mais em vendas digitais e concentrando-se em categorias de roupas que provavelmente lhes proporcionarão uma fatia do menor pool de dólares disponíveis dos compradores. Os mais fortes também aproveitarão a oportunidade para se tornarem ainda mais fortes, enquanto os fracos farão o que puderem para sobreviver.
